SELEKSI SAHAM BLUE CHIP DALAM RANGKA PEMBENTUKAN PORTOFOLIO YANG OPTIMAL

DYATRI UTAMI ARINA ABSARI

Abstract


Judul penelitian ini adalah Seleksi Saham Blue Chip Dalam Rangka Membentuk Portofolio yang Optimal Tahun 2004-2006. Jenis penelitian yang digunakan adalah penelitian deskriptif kuantitatif.
Tujuan dari penelitian ini adalah untuk membentuk Portofolio yang Optimal pada saham-saham blue chip yang listing di Bursa Efek Jakarta. Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder yaitu data yang dipublikasikan oleh PT. Bursa Efek Jakarta yang meliputi data tentang nama perusahaan blue chip yang listing di BEJ, harga saham bulanan (harga penutupan), Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG), tingkat suku bunga bebas risiko (SBI).
Teknik analisa data yang digunakan oleh peneliti adalah menggunakan model indeks tunggal, yaitu untuk menghitung return ekspektasi dan risiko portofolio dengan menggunakan metode excess return to beta.
Berdasarkan hasil penelitian dan hasil analisa data dapat diketahui bahwa terdapat 7 sekuritas yang layak menjadi kandidat Portofolio Optimal yaitu PT. Astra Agro Lestari Tbk, PT. Astra International Tbk, PT. Bank Central Asia Tbk, PT. HM Sampoerna Tbk, PT. Aneka Tambang Tbk, PT. Unilever Tbk, PT. International Nickel Indonesia Tbk dengan ERB masing-masing sebesar 0.396045, 0.315348, 0.315289, 0.240304, 0.191483, 0.147277, 0.119952. Besarnya pengembalian (return) saham dari sekuritas yang membentuk Portofolio Optimal sebesar 0.04197 atau sebesar 100% dengan risiko sebesar 0.000125 atau sebesar 96,22%.
Berdasarkan hasil kesimpulan diatas peneliti dapat mengimplikasikan bahwa sebaiknya investor memilih saham ?saham AALI, ASII, BBCA, HMSP, ANTM, UNVR, dan INCO untuk pilihan investasi karena saham ?saham tersebut memiliki pertumbuhan dividen yang baik, mempunyai harga yang tinggi dan stabil.

 

Keyword : SELEKSI SAHAM PEMBENTUKAN

 

Link Terkait : http://skripsi.umm.ac.id/files/disk1/246/jiptummpp-gdl-s1-2008-dyatriutam-12271-1.+PENDA-N.pdf


Keywords


SELEKSI SAHAM PEMBENTUKAN